Причины прогнозного долгосрочного роста реального ВВП России

Статья опубликована в журнале: Финансы и кредит, 2019, Т. 25, № 11, С. 2575

Автор(ы): Смирнов В.В., Мулендеева А.В., Осипов Д.Г., Бабаева А.А., Горбунова П.Г.

Рубрика: Денежно-кредитное регулирование

Аннотация

Предмет. Онтология роста реального ВВП России в прогнозируемой долгосрочной перспективе. Анализ причин долгосрочного роста российского реального ВВП.

Цели. Выявить причины прогнозного долгосрочного роста реального ВВП России и подвести его к онтологии через понимание изменений экономических систем.

Методология. Использован системный подход с применением методов статистического, кластерного и нейросетевого анализа.

Результаты. Выявлены различные системы оценки динамики ВВП России, позволяющие показывать его рост и падение. Применение Банком России в качестве критерия оценки изменения номинального ВВП России позволяет обосновать правомерность политики таргетирования инфляции. Совместное применение таргетирования и механизма deleverage создает условия для роста цены акций при низких темпах роста инвестиций и падении внутреннего спроса.

Область применения. Результаты можно применять при разъяснении причин динамики роста номинального и реального ВВП России, в образовательном процессе.

Выводы. Причинами волатильного прогнозного долгосрочного роста реального ВВП России являются целевое снижение инфляции и кредитного плеча, вызвавшие рост цен на акции при низких темпах роста инвестиций и падении внутреннего спроса.

Ключевые слова: внутренний спрос, долгосрочный рост, инвестиции, номинальный ВВП, реальный ВВП, цена акций