Предпрогнозный анализ объема торгов на рынке опционов

Статья опубликована в журнале: Финансы и кредит, 2021, Т. 27, № 9, С. 1962

Автор(ы): Готфрид А.О., Гузикова Л.А.

Рубрика: Рынок ценных бумаг

Аннотация

Предмет. Взаимосвязь между тремя индикаторами срочного рынка — ценой, объемом торгов и объемом открытого интереса.

Цели. Охарактеризовать динамику объемов торгов опционами с точки зрения закономерности и предсказуемости изменений.

Методология. Применены общенаучные методы.

Результаты. Обосновывается целесообразность использования методов фрактального анализа для выявления устойчивости рыночных трендов; дается краткий обзор результатов применения фрактального анализа на финансовых рынках; излагаются подходы к классификации опционов, на основе которых дается характеристика спектра опционов, торгуемых на Московской бирже; производится предпрогнозный анализ временного ряда объема торгов; делаются выводы о характере изменений и о направлениях дальнейших исследований, результаты которых способствовали бы лучшему пониманию тенденций рынка. Область применения. Результаты исследования могут быть полезны лицам, изучающим финансовые рынки, аналитикам рынка и разработчикам опционных контрактов.

Ключевые слова: опционный контракт, хеджирование, спекулятивные операции, премия по опциону, объем торгов