Официальный интернет-магазин
Издательского Дома «Финансы и Кредит»

Телефон: +7 (495) 989 9610
Адрес: 111397, г. Москва, ул. Зеленый проспект, д. 20
Электронная почта: shop@fin-izdat.ru

Статья

Оценка финансовой нестабильности экономических систем: разнообразие методов и моделей


Артикул: EA-07-2019-1273
150 руб
  • Описание
  • Характеристики


Статья опубликована в журнале: Экономический анализ: теория и практика, 2019, Т. 18, № 7, С. 1273 – 1294

Автор(ы): Малкина М.Ю., Овчаров А.О.

Рубрика: Анализ финансового капитала

Аннотация

Предмет. Обобщение существующих методов и моделей количественной оценки финансовой нестабильности экономических систем, анализ взаимосвязей между макроэкономическими индикаторами России, демонстрирующими влияние дестабилизирующих факторов на экономические процессы.

Цели. Систематизация методологических подходов и конкретных моделей количественной оценки финансовой нестабильности и рассмотрение в этом контексте взаимосвязей между индикаторами нестабильности российской экономики.

Методология. Использованы общенаучные методы анализа, сравнения, обобщения, статистические методы обработки экономических данных и построения интегральных показателей, эконометрические методы оценивания авторегрессионных моделей.

Результаты. Обобщены подходы и направления количественного оценивания финансовой нестабильности экономических систем. Оценены результаты исследований российских и зарубежных авторов, полученные ими на основе разработанной системы индикаторов – предвестников финансовой нестабильности. Определены возможности эконометрического моделирования широкого круга переменных, совместно указывающих на нестабильность, волатильность или предсказуемость поведения экономических систем. В частности, для российских финансовых рынков показан опыт использования таких моделей, как VAR, BVAR, GARCH и др. Выявлена специфика методов оценивания финансовой нестабильности бюджетной, налоговой, банковской систем. Для России построен ряд регрессионных зависимостей, демонстрирующих совместную динамику основных показателей финансовой нестабильности. Также сконструирован и рассчитан интегральный индекс волатильности, позволяющий выявить наступление периода финансовой нестабильности, совместно с изменением тренда основных показателей.

Выводы. Разнообразие моделей оценки финансовой нестабильности объясняется их различной методологической базой, математическим аппаратом, предсказательной силой и возможностями практического использования. Многие из описанных моделей имеют положительный опыт и хорошие перспективы оценивания нестабильности в российских условиях. Разработанные нами новые зависимости и интегральный индикатор волатильности указывают на повторяющиеся периоды нестабильности в российской экономической системе, на которые сильное влияние оказывает меняющаяся конъюнктура на мировых рынках нефти.

Ключевые слова: финансовая нестабильность, система индикаторов, моделирование, оценка, макроэкономические показатели

Тип публикации: Статья
Формат: PDF
Журнал: Экономический анализ: теория и практика
Год публикации: 2019
Месяц публикации: июль

Главное меню

Каталог

Полезные ссылки

Цена
от
до
0 Корзина: 0 руб